【導讀】央行印發(fā)農村“兩權”抵押貸款試點辦法，要求不改變公有制性質、不突破耕地紅線，用于抵押的承包土地不能超過農民承包土地的剩余年限。經濟之聲《央廣財經評論》本期觀點：“兩權”抵押盤活沉睡的土地資源。

　　央廣網北京3月25日消息（記者李碩）據經濟之聲《央廣財經評論》報道，隨著春回大地，農村金融改革的步伐也逐漸加快。從去年下半年開始，由央行牽頭推進的農村“兩權”抵押貸款試點終于進入了實操階段。近期，央行會同相關部門聯(lián)合印發(fā)了農村“兩權”抵押貸款試點暫行辦法。

　　“兩權”主要指的是農村承包土地的“經營權”和農民住房“財產權”。也就是說，今后農民可以通過抵押“兩權”來進行融資。我國幅員遼闊，土地資源豐富，有專家算了一筆賬，如果一畝地融資按5000元計算，那么20億畝耕地就是10萬億，這對推動農村農業(yè)現(xiàn)代化將是巨大的推動力量。有評論說，這是一次國家層面的農村改革探索，有利于盤活農村土地資產，激活農村金融。

　　然而，農村承包土地的“經營權”和農民房屋“財產權”的抵押問題，也存在一定的兌付風險，這就需要更加細化的政策出臺。而此次央行發(fā)布的辦法明確要求，試點要依法穩(wěn)妥規(guī)范推進，保障農民的合法權益。此外，還必須堅守土地公有制性質不改變、耕地紅線不突破，用于抵押的承包土地不能超過農民承包土地的剩余年限。在貸款利率方面，“兩個辦法”規(guī)定，貸款人應參考人民銀行公布的同期同檔次基準利率，結合借款人的實際情況合理自主確定貸款利率。

　　農村“兩權”質押貸款試點終于有了實施細則，這會對今后農村的發(fā)展帶來哪些重要的影響？中國國際經濟交流中心區(qū)域研究部副研究員馬慶斌對此進行了分析與解讀。

　　經濟之聲：農村“兩權”質押貸款的實施對于農民自身來說，會帶來哪些實惠？

　　馬慶斌：它為農民帶來的實惠具體體現(xiàn)在兩個方面：第一，它將三農的發(fā)展更多的與現(xiàn)代金融工具相結合�！皟蓹唷钡盅嘿J款未來將為三農的發(fā)展注入新的動力，這是一個比較重要的突破。因為現(xiàn)在無論是家庭還是一些新型組織，例如專業(yè)大戶、家庭農場等在擴大再生產的過程中都需要資金，比如購買農機具、肥料和種子等。在這種情況下，“兩權”抵押貸款就打破了制約農村金融發(fā)展的瓶頸，也就是抵押貸款的問題。第二，具體來講，農民在貸款的過程中肯定需要銀行等金融機構給予一些專業(yè)的指導，從而獲取一些市場的知識。因此，“兩權”抵押讓農民在未來的致富路上又有了一個新的幫手。

　　經濟之聲：對于廣大農村來說，土地就是農民的命根子，那么如果他們的承包土地抵押給了銀行，是否還需要一些其他的保障措施來讓農民放心，讓政策順利推行呢？

　　馬慶斌：這一試點的推行還是堅持了“不改變公有制性質、不突破耕地紅線、不層層下達規(guī)模指標”的原則。在這個前提下，它較為切實的保障了農民的利益，這是最重要的一點。具體說來，例如在保障農民的住房權方面，它規(guī)定只有農民有一個其他的長期居住的場所時，才能獲得住房的財產權抵押貸款。這樣一來，農民的基本居住條件就得到了保證。

　　農村“兩權”抵押貸款試點開始后，對于銀行業(yè)來說意味著什么？國務院發(fā)展研究中心金融研究所研究員吳慶對此繼續(xù)進行了分析與解讀。

　　吳慶：這對于個別銀行，尤其是農村業(yè)務占比較高的銀行來說可能是一個好消息。以前它們對農村的環(huán)境比較了解，經營業(yè)務也都做的不錯，但是也受到了一些限制，例如銀行貸款需要有抵押物，所以抵押物的缺乏就限制了它們業(yè)務的擴張。農村“兩權”抵押貸款試點實際上增加了農民手中的抵押物，使得一些金融機構就可以利用農民手中的抵押物擴張自己的業(yè)務規(guī)模，這確實是一個好消息。

　　經濟之聲：眼下具體的實施辦法已經出臺，但是對于農村承包土地的“經營權”以及“財產權”，這“兩權”抵押的過程中是否也存在一些風險問題？

　　吳慶：抵押物的增加雖然是個好消息，但是我們還可以期待有更多的好消息。實際上土地經營權只有在農民手里才能擁有價值，經營機構拿到這樣的抵押物在手里沒有辦法變現(xiàn)，所以對金融機構來說，這種抵押物的價值就大打折扣了，這就涉及到未來進一步的改變。我認為農村經營性的土地未來的產權制度安排可能需要跨上一個更高的臺階，從而使得這種抵押領域能夠發(fā)揮更大的作用。

　　經濟之聲：這是否意味著未來中央銀行的資產負債表中多出了巨大的農村土地的資產？

　　吳慶：這是不會的，因為抵押資產這一塊是由商業(yè)銀行來做的，而且我們可能更多的還是會交給農村金融機構，例如農村商業(yè)銀行和農村信用社等。它們從事這種業(yè)務的比例較高，所以這種抵押物會放在它們的資產負債表中。那么這種資產負債表在什么情況下能夠進入央行的資產負債表呢？這應該是一個比較特殊的情況，也就是當央行對個別金融機構采取支持性的政策，給它們資金，同時要求這些金融機構提供抵押物時，這些才能進入央行的資產負債表。

　　經濟之聲：商業(yè)銀行的資產負債表會出現(xiàn)膨脹嗎？

　　吳慶：不會，因為真正能夠進入抵押程序，成為抵押物的土地面積不會太大，特別是在這種業(yè)務剛剛開始時。

　　經濟之聲：未來的關鍵點是什么？

　　吳慶：我認為最關鍵的問題還是我們要把農村土地的產權變成真正的財產，讓它可以流轉并進行交易，在這種情況下，它的定價就實現(xiàn)了市場化，隨后金融機構在拿到這樣的產權時可以把它變現(xiàn)，從而使得它成為一種真正有效的抵押物。在這種情況下，央行不用出臺鼓勵的政策，這些金融機構也會自發(fā)的這樣去做。